lunes, enero 31, 2011

How to Get Utilities and Regulators Out of Their Comfort Zones and Fixations

In order to get utilities and especially public utilities commissions “out of their comfort zones and fixations” and “to raise the quality of their games,” I repeat my suggestions in the post The New California Capitalist Model to Initiate the Transformation of the Global Power Industry . That post, written to respond Kate Rowland’s challenge of August 16, 2010, was based on a quote made by Peter Darbee, CEO and president of PG&E Corporation, which said:


As we go forward, I think the stakes are very great because once again, California is in the position to serve as the model for the rest of the United States when the United States has said it's not ready to move forward. And the challenge that we have is, are we going to be a good model, or a bad model, or an indifferent model.

Herman K. Trabish’s greentechmedia article The Transmission Quandary of California: Experts debate how the state can put more renewables on the grid, of January 28, 2011, is a welcome contribution for the urgent transformation for the power industry and the source that inspired this post.

Trabish writes that “Californians gathered in Los Angeles for the fourth annual VerdeXchange, a business-to-business cross-platform cleantech conference, seemed a little dazed this year, caught between the exhilaration of having a standard requiring utilities to obtain a third of their power from renewable energy by 2020 and panic at having to implement such a standard.”

Trabish quotes John White, Executive Director of the Center for Energy Efficiency and Renewables Technologies (CEERT), who said about the integration of renewables : “If you knew how complicated it was, you’d be amazed.” However, “Ultimately, these are not technically difficult models,” White said. “They are politically difficult because they require people to get outside their respective comfort zones and fixations.” But, he added, “we’ve got to find a way to have everybody raise the quality of their game in an effort to make this task successful.” And, he said. “I don’t think it’s a question of whether it can be done, it’s a question of how it can be done.”

domingo, enero 23, 2011

On GOP Energy Plan - A Simple Global Principle that Might Break the Gridlock

According to Martin Rosenberg, Editor-in-Chief of EnergyBiz Magazine, in his article GOP Energy Plan Takes Shape, “Rep. Devin Nunes is emerging as one of the key architects of new Republican thinking on energy.” I understand that the article is very popular, as it has at this moment over 2,160 hits and 13 comments.

As expected, there are comments in favor and against about said GOP Plan. In addition, there are two interesting comments. One is asking Democrats and Republicans for a new non partisan plan “… they need to work together.” The opinion ends with otherwise “… nothing good is likely to happen.”

The other is regarding a key element of the GOP plan, where someone else comments that “Roadmaps are wonderful things… However, their utility is dependent upon a knowledge of two key points: where we are; and, where we're going. I am unconvinced we know where we are going, or where we need to go.”

I submit, that my comment, that preceded both of the above, can be considered as a non partisan plan, that shows “... where we’re going.” This is what it says:

A Simple Global Principle that Might Break the Gridlock

The initial GOP approach seems to take for granted the principle that energy will remain the cheap element of the “most dynamic economy in the world.” Based on her highly respected research work about technological revolutions, Dr. Carlota Pérez suggests that the emerging principle of the current information and communication technology revolution is that information becomes the cheap element for the whole economy. To begin negotiations with the aim to quickly end the gridlock, maybe both Republicans and Democrats should consider that simple, but not simplistic, principle of global scope.

Here is one application of that principle. The old guarantee of cheap energy was a key underlying assumption behind the development of the Investor Owned Utilities Architecture Framework (IOUs-AF), which until close to the year 1970 enable a virtuous circle in the power industry concentrated on the development of the resources of the supply side. Starting with first PURPA and followed by EPAct 92,US Congress has added incremental extensions of the IOUs-AF that have kept that supply side orientation, which, under organized wholesale markets in several jurisdictions, needed to go back to key IOUs-AF features like adding capacity markets. For lack of a robust energy policy, other jurisdictions have kept closer to the original IOUs-AF.

The new guarantee of cheap information is the key underlying assumption behind the development of the Electricity Without Price Controls Architecture Framework (EWPC-AF), which, once enacted through energy policy, will enable once again a virtuous circle in the industry by adding the development of the resources of the demand side to those of the supply side. As an example of how the EWPC-AF avoids the need to go back to IOUs-AF features, please take a look at the post Making Joskow’s “Missing Money” Capacity Markets Obsolete.

José Antonio Vanderhorst-Silverio, PhD
Creator of the EWPC-AF

jueves, enero 20, 2011

Making Joskow’s “Missing Money” Capacity Markets Obsolete

Under The Baltimore Sun, Jay Hancock's blog, What electricity re-regulation would look like, I posted the following comment:

Dear Mr. Hancock,

I agree with the idea of the messed-up wholesale electricity market that you posted yesterday. The problem with those incomplete markets begs complete markets that enable a virtuous circle, instead of [going] backwards to the obsolete properties of vertical integration that lack said virtuous circle. The need is to go forward with retail and wholesale markets that mutually reinforce each other.

At the center of such complete markets is the emergent smart grid that does not require capacity markets. Please take a look at an article that starts with "The Electricity Without Price Controls (EWPC) Architecture Framework (EWPC-AF) is a basic innovation that greatly simplifies today’s exceeding complex power industry. The EWPC-AF emerged to replace the century old Investor Owned Utilities (IOUs) Architecture Framework (IOUs-AF) and its incremental extensions, such as Open Transmission Access, Capacity Markets, NERC Mandatory Requirements, and now the regulated architecture Smart Grid," in the link http://bit.ly/8XJlra

Best regards,

José Antonio Vanderhorst-Silverio, PhD
Creator of the EWPC-AF
Later on, under the above mentioned blog, The messed-up wholesale electricity market, MarketWatcher added:

Jay: It appears that you have a significant issue with the PJM Reliability Pricing Model (commonly known as the Capacity Market). Perhaps this paper from Paul Joskow (former MIT prof) will help you understand the need for this market http://econ-www.mit.edu/files/2095.”

The excellent paper by Dr. Joskow “… argues on a variety of imperfections in wholesale ‘energy-only’ electricity markets lead to generators earning net revenues that are inadequate to support investment in a least cost portfolio of generating capacity and to satisfy consumer preferences for reliability. Theoretical and numerical examples are used to illustrate the sources of this “missing money” problem.”

The EWPC-AF is not an incomplete “energy-only” wholesale market, based mainly on the development of the resources of the supply side. Since it is also based on the development of the resources of the demand side, the “missing money” problem disappears altogether, as generation portfolios are developed in the Open Market Business System (OMBS) of the EWPC-AF (no regulatory price caps as in Joskow’s benchmark model) for maximum value creation that satisfy consumer preferences for reliability, while the regulated power (integrated transmission and distribution) transportation service system (RPTSS) of the EWPC-AF is expanded as a least costs portfolio for power system (not customer) reliability.


martes, enero 18, 2011

Inversiones Equilibradas en Infraestructuras Tangible e Intangible en el Sueño Dominicano

La cultura de no pago de la electricidad es en esencia un problema de la infraestructura intangible de educación. El abordaje del síntoma robo de electricidad con base a tratar de cambiar el comportamiento de los usuarios a la brava es un medio muy caro e insostenible que pospone la solución definitiva que involucra el necesario cambio socio cultural, que se manifiesta diseñando e implantando sistemas y procesos que cambien las creencias, los valores y la actitud de los clientes.

El debate entre la inversión en infraestructuras tangibles, como las centrales eléctricas, las carreteras, y las intangibles, como la educación, la salud, la comercialización al detalle de electricidad, es crucial para lograr una Estrategia Nacional de Desarrollo que persiga el Sueño Dominicano.

La lucha por el 4% para la Educación debería concentrarse en el equilibrio entre la inversión en infraestructura intangible y la tangible. En el pensamiento tradicional de los políticos lo importante es el insumo tangible, la construcción de escuelas, los laboratorios, en vez de los resultados intangibles, maestros y alumnos de alta calidad al que debemos cambiar.

El debate sobre el crecimiento del país está centrado en la diferencia entre la producción a bajo costo que auspicia la infraestructura tangible y la creación de mayor valor agregado que genera la intangible. En un mundo globalizado donde tenemos muy pocas ventajas comparativas en la producción tangible de bajo costo para poder diferenciarnos, necesitamos desarrollar nuestras ventajas en la creación intangible de alto valor agregado empezando con la infraestructura intangible de educación. La educación en la comercialización de electricidad para diferenciarnos y lograr una ventaja comparativa del nuevo equilibrio en el mundo globalizado es una estrategia de doble infraestructura intangible que podemos iniciar con la mayor brevedad como parte de la Estrategia Nacional de Desarrollo.

El ejemplo típico del nuevo equilibrio aparece en la infraestructura telefónica tangible a base de redes alámbrica y la intangible a base de inalámbricas. Ese ejemplo aclara que hay cosas tangibles que dejan de ser necesarias con la aparición de infraestructuras intangibles. Una oportunidad similar surge con una reestructuración del sector eléctrico para con base a la infraestructura de educación cambiar del modo de pensar del bajo costo al modo de pensar del mayor valor agregado. Esa oportunidad nace al aprovechar la gran capacidad instalada en poder de los clientes como se mencionó en el email con el asunto ¿Debería el Sueño Dominicano estar Restringido a Evitar Resultados Alarmantes en la Industria?.

sábado, enero 01, 2011

eMail Enviado: Propongo que el 1 1 11 Marque el Inicio del Sueño Dominicano a Definirse en este Año

Estimada o estimado líder,

A continuación, muy cortésmente, en el día inicial del año 2011, doy unas pinceladas sobre un pronóstico de lo que podría ser el futuro del país. Entiendo que tarde o temprano, el mundo emergente estará impulsado por el cambio transformador de la desaparición de la garantía de la energía barata a la de la ya conocida llegada de la garantía de la información barata. Por eso también entiendo que nuestra Estrategia Nacional de Desarrollo (END) necesita basarse en el gigantesco apalancamiento sistémico que impulsará ese simple cambio.

El sueño americano, que apalancó la cultura del consumismo de bienes tangibles que impera en nuestro país, emergió en base a la garantía de la energía barata y es evidentemente insostenible para expandirse al resto del mundo sin dicha garantía. Por eso, en un mundo en que imperará la globalización sistémica, en este día 1 1 11, propongo que el sueño Dominicano sea impulsado con base a la garantía de la información barata, la cual podría tener grandes repercusiones de prosperidad en todos los estratos de la economía, la sociedad, la cultura y el medio ambiente.

De seguir algún tipo de consumismo, es altamente probable que el proceso sea cada vez más basado en servicios intangibles en vez de bienes tangibles. De hecho, ese proceso parece ya haberse iniciado en el país y ser el que impulsa el crecimiento de la economía, por ejemplo, a base de celulares muy baratos que inducen a una elevada factura del servicio telefónico y que afecta la reestructuración del poder adquisitivo de los consumidores incrementando la proporción hacia el bienestar que producen los intangibles.

Si los dominicanos nos ponemos de acuerdo en perseguir este sueño, el mismo generará un cambio importante en el desarrollo de nuestras instituciones y de nuestra cultura. En el sentido institucional, aprovecho para integrar esta idea a una discusión, motivada en que el 2011 fue declarado “Año por la Transparencia y el Fortalecimiento Institucional”, según consta en el decreto número 728-10, firmado por el presidente Leonel Fernández. En la introducción de dicha discusión, que ya había iniciado en el Grupo Plan Dominicano de Desarrollo Sistémico en Linkedin con el tema ¿Necesitaremos un Debate sobre la Innovación Institucional?, ayer escribí:

Mi primera apreciación. Por la existencia de muchas islas de poder, mi opinión es que hace mucha falta innovación institucional para poder ejecutar una Estrategia Nacional de Desarrollo en que los sectores público y privado queden alineados hacia una visión de conjunto sobre el futuro emergente.

Según consta en la literatura económica, dicho mundo emergente estará dominado por Corporaciones Globales que concentrarán su atención en el núcleo vías redes empresariales y para aumentar su eficiencia harán un uso intensivo de outsourcing para ejecutar actividades del contexto. En un sentido parecido es que redacté la nota ¿Pondremos la Educación y/o la Electricidad en el Núcleo o en el Contexto de la Estrategia Nacional de Desarrollo?

Es importante destacar las ventajas que tenemos para insertarnos en las Corporaciones Globales vía los acuerdos comerciales del DR-CAFTA y de los EPAs, las que también están ancladas en el éxito logrado con el modelo de outsourcing de Zonas Francas, así como con el éxito emergente del modelo de clusters que adquiere mucho valor de referencia en el mundo de hoy por sus ventajas de redes sistémicas.

En este año en que la transparencia y la institucionalidad podrían cobrar vigencia, sugiero que similar al éxito de los movimientos de redes sociales sobre la planta de cemento de los Haitises y sobre el del 4% para la educación, hace falta que concentremos ahora la atención en la END.

Esperando que seamos capaces de definir un próspero sueño dominicano en el 2011, muy atentamente,

José Antonio Vanderhorst-Silverio, Ph.D. - LinkedIn